DB年金アンケート調査

「適切な運用方法/運用商品の選択」については、特に100億円未満のDB年金では45%と高い割合で選ばれており、場合によっては資産規模の小ささがネックとなり、運用手法/運用商品の十分な分散が困難であったり、運用商品選択に何らかの課題が生じていると考えられる。

多くの年金基金は、ポートフォリオの管理を支援するために、より専門的なスキルを活用する必要があると認識しており、その対応として外部リソースの活用を積極的に検討している。

多くのDB年金が運用開始後のポートフォリオ管理に対して課題を感じていることが明らかとなった。複数の運用商品のモニタリングや管理に加えて、ポートフォリオ全体のリスクやパフォーマンスの適切な管理を行うことは複雑なプロセスになる傾向があることが背景にある。

資産運用に関して最も重要な課題は「スチュワードシップ活動」、「モニタリングとリスク管理」、「ステークホルダーへの情報開示」であった。